Guía fiscal 2025 para traders: cómo declarar impuestos por trading y criptomonedas

Operar con cripto en 2025 ya no es terreno virgen, pero sí exige método. La campaña de renta incorpora un marco más claro (incluida la escala del ahorro con tipo marginal máximo del 30%) y, a la vez, más exigente en trazabilidad.

La obligación específica del Modelo 721 para monedas virtuales custodiadas fuera de España por encima de determinados umbrales. Entender qué declarar, dónde y con qué pruebas es la diferencia entre una renta tranquila y una regularización posterior.

Esta guía te acompaña paso a paso: empezamos por encajar tu perfil (inversor vs. actividad), seguimos con cálculo y documentación (método, valoración en euros, comisiones) y cerramos con modelos y plazos. Antes, conviene entender por qué este ámbito resulta especialmente complejo para traders e inversores: fragmentación normativa, duda sobre la condición del contribuyente, cambios constantes y operativa transfronteriza/DeFi que eleva la carga de reporting y de justificación documental.

Consecuencias de no declarar correctamente tus operaciones

• Multas y recargos por omisión en IRPF: La falta de inclusión de ganancias o la declaración incorrecta puede conllevar sanciones económicas significativas e intereses de demora.
• Sanciones por modelos informativos (p. ej., 721): Si procede informar bienes/cripto en el extranjero o posiciones en determinados supuestos, no presentar o presentar mal los modelos informativos puede acarrear multas específicas.
• Actuaciones de comprobación e investigación: La AEAT y otras autoridades pueden requerir justificantes, historiales de operaciones, movimientos entre wallets y trazabilidad de ingresos y retiradas.
• Pérdida de beneficios fiscales: No declarar a tiempo impide compensar pérdidas con ganancias posteriores y optimizar la carga fiscal, elevando la tributación final.

Cómo declarar impuestos como trader paso a paso en 2025

Identificar tu tipo de actividad: ocasional o habitual

Determina si operas de forma esporádica (inversor particular) o con habitualidad y medios organizados (actividad económica). Esta calificación afecta obligaciones, gastos deducibles y el modo de declarar.

Calcular correctamente tus ganancias o pérdidas patrimoniales

Registra cada operación con su precio de compra y venta, comisiones y cambios de divisa. Usa un criterio de identificación coherente a lo largo del ejercicio (p. ej., FIFO u otro justificable) y conserva evidencias: extractos, TXID y recibos.

Determinar a qué base e impuestos aplicar los resultados

Las ganancias y pérdidas por compraventa de cripto, cuando no hay actividad económica, van a la base del ahorro del IRPF. Compensa pérdidas con ganancias conforme a los límites vigentes y planifica tomas de beneficios con antelación.

Rellenar los modelos fiscales según el tipo de operación

• IRPF (Modelo 100): incluye tus ganancias/pérdidas y sus gastos asociados.
• Modelos informativos en su caso: revisa el modelo 721 (cripto en el extranjero) conforme a los umbrales y plazos aplicables.
• Documentación: archiva soportes de cada asiento (órdenes, wallets, informes del exchange) y un libro de operaciones con totales por activo y por fecha.

Guía práctica de fiscalidad para criptomonedas

Cómo tributa la compraventa de criptomonedas

En España, la compraventa genera ganancias o pérdidas patrimoniales que van a la base del ahorro del IRPF. Tipos orientativos 2025:

• 19% hasta 6.000 €
• 21% de 6.001 a 50.000 €
• 23% de 50.001 a 200.000 €
• 27% de 200.001 a 300.000 €
• 28% a partir de 300.001 €

Es imprescindible llevar registro detallado (fecha, cripto, cantidad, valor en euros y comisiones) para calcular correctamente el resultado.

¿Qué pasa con los swaps o intercambios cripto-to-cripto?

Cada intercambio entre cripto se considera una transmisión y genera variación patrimonial, aunque no pases por euros. Debes valorar en euros ambas patas del intercambio en el momento de la operación y calcular la ganancia o pérdida.

Tratamiento fiscal de staking, farming, lending y airdrops

Las recompensas de estas actividades tienen la naturaleza de rendimientos del capital mobiliario y tributan también en la base del ahorro. Registra el valor en euros de lo recibido en la fecha de devengo; a partir de ahí, si vendes esas recompensas, habrá una segunda tributación por la plusvalía/minusvalía de la venta.

Casos especiales: stablecoins y operaciones en DEX

Las stablecoins se tratan como cualquier otra cripto a efectos de plusvalías. Operar en exchanges descentralizados (DEX) no exime de declarar: eres responsable de mantener pruebas y trazabilidad (hash/txid, wallets de origen/destino, valoraciones en euros, comisiones).

Dónde y cómo declarar tus operaciones en la renta

Casillas del IRPF en las que se declaran las criptomonedas

Las ganancias y pérdidas por compraventa de cripto se integran como ganancias o pérdidas patrimoniales en la base del ahorro. Debes informar el resultado neto del ejercicio, indicando activo transmitido, fechas, valores y gastos asociados.

Cómo imputar ganancias patrimoniales según fecha y tipo de operación

Aplica un criterio consistente de identificación (p. ej., FIFO) para casar cada venta con su compra correspondiente. Valora en euros cada operación en la fecha en que se realiza y conserva justificantes (órdenes, txid, comisiones, cambios de divisa) para sostener el cálculo.

Ejemplo real explicando el cálculo

Supón que en marzo de 2025 compras 1 BTC por 30.000 € y en diciembre lo vendes por 40.000 €, pagando 100 € de comisión.

• Precio de venta: 40.000 €
• Precio de compra: 30.000 €
• Comisión: 100 €
• Ganancia patrimonial: 40.000 − 30.000 − 100 = 9.900 €

Ese importe se integra en la base del ahorro del ejercicio 2025 conforme a la normativa vigente.

Errores comunes al llenar el IRPF relacionados con el trading

• No declarar intercambios cripto-cripto, pensando que solo tributan las conversiones a euros.
• No llevar un registro detallado de operaciones, fechas, valores y comisiones.
• Omitir comisiones y gastos, inflando indebidamente las ganancias.
• Descuadrar fechas (imputar en un año distinto al de la transmisión).

Para evitar incidencias, usa un libro de operaciones con soporte documental y verifica que el criterio aplicado sea uniforme en todo el año.

Modelos fiscales clave para cumplir con Hacienda

Modelo 100: Declaración general del IRPF

Tu “renta” anual. Aquí integras las ganancias y pérdidas patrimoniales por cripto (base del ahorro), además de rendimientos (p. ej., staking, lending). Imprescindible llevar registro exhaustivo (fechas, valores en euros, comisiones) y aplicar un criterio uniforme de identificación de unidades.

Modelo 721: Monedas virtuales en el extranjero

Declaración informativa específica para cripto custodiada fuera de España cuando se superan los límites establecidos a 31 de diciembre, o en determinados supuestos (p. ej., extinción de tenencias). Exige detalle por proveedor y activo y se presenta en el primer trimestre del año siguiente.

Modelo D6: Titulares de valores negociables en el exterior

Comunicación informativa ante Comercio para determinadas inversiones en valores negociables depositados fuera de España. Comprueba si tu operativa cripto con vehículos cotizados o tenencias en plataformas extranjeras activa esta obligación.

Operar con brokers sin sede en España

Si utilizas exchanges extranjeros, debes declarar igualmente tus resultados y, cuando proceda, presentar los informativos correspondientes. Hacienda puede requerir trazabilidad de operaciones (órdenes, txid, wallets, conversión a euros).

Qué hacer si no has vendido pero tienes criptomonedas

Tenencia vs. transmisión a efectos fiscales

Tener cripto no genera por sí solo una obligación de declarar ganancias o pérdidas en el IRPF. La obligación nace cuando hay transmisión (venta, permuta cripto-cripto, uso como medio de pago). Aún sin movimientos, pueden existir deberes informativos si cumples ciertos umbrales (p. ej., tenencia en el extranjero).

Cuándo pueden exigirse modelos informativos

Aunque no hayas operado, revisa si corresponde presentar declaraciones informativas por cripto custodiada fuera de España y por otros bienes en el exterior. La obligación depende de saldos/umbrales a 31 de diciembre y de supuestos concretos (altas/bajas de tenencias).

Registro y justificación de entradas y salidas

Mantén un libro de operaciones con fechas, importes, contrapartes, wallets, txid, comisiones y cambios de divisa. Este dossier sostiene la procedencia y la trazabilidad de tus activos ante cualquier requerimiento, incluso si aún no has vendido.

Los errores fiscales más comunes entre los traders

1. Confiar solo en el informe del exchange: Los reportes automáticos pueden ser incompletos (faltan DEX, bridges, airdrops o retiros a wallets). Cruza datos y corrige inconsistencias.
2. Omitir operaciones en DEX o plataformas DeFi: Las permutas cripto-cripto y movimientos en contratos inteligentes también generan efectos fiscales. Deben registrarse y valorarse en euros.
3. Conversión incorrecta de divisas: Calcular resultados con tipos de cambio erróneos distorsiona ganancias/pérdidas. Documenta el valor en euros en la fecha de cada operación.
4. No declarar ingresos por referidos, rewards o minería: Programas de referidos, staking/lending rewards y minería generan rendimientos que deben integrarse y documentarse.
5. Declarar en el ejercicio equivocado: Descuadres de fechas de transmisión llevan a errores de imputación. Revisa tu cronología antes de cerrar la renta.

Formas legales de optimizar tu carga fiscal como trader

• Compensar pérdidas correctamente (hasta 4 años): Registra y conserva todas las operaciones: las pérdidas patrimoniales pueden compensarse con ganancias del mismo ejercicio y, si queda saldo negativo, arrastrarse a ejercicios posteriores dentro del plazo legal. Prioriza cerrar posiciones perdedoras de forma planificada para aprovechar esa compensación.
• Planificar la venta de activos para evitar saltos de tramo: El IRPF es progresivo. Si prevés una plusvalía relevante, valora escalonar ventas en distintos momentos (o años) para suavizar el impacto en tipos y no concentrar todo el beneficio en un mismo periodo.
• Revisar el encaje de tu actividad (inversor vs. actividad económica): Si operas con habitualidad y medios organizados, puede existir actividad económica. Ese encaje modifica obligaciones y gastos deducibles (herramientas, comunicaciones, parte del equipo, etc.). Define el marco cuanto antes y mantén una contabilidad ordenada.
• Constituir sociedad cuando el volumen lo justifique: En determinados casos, operar vía sociedad permite ordenar gastos, profesionalizar procesos y facilitar entrada de socios o financiación. No es automático: compara costes de cumplimiento, tipos y beneficio neto frente a tributación como persona física.
• Diversificar custodias y proveedores con control documental: Centraliza un libro de operaciones que integre CEX/DEX, wallets y bridges. Esto reduce errores, evita pérdidas de deducciones por falta de soporte y agiliza rectificaciones si fueran necesarias.
• Reinversiones y retiros con calendario: Define un plan de retiros (tesorería, impuestos, colchón) y una política de reinversión. Evita deshacer posiciones solo por presión fiscal; decide con reglas previas (objetivos, stops, rebalanceos) y proyecta el efecto en caja antes de ejecutar.
• Prevenir riesgos operativos y sancionadores: Estandariza KYC, seguridad de llaves y pruebas de custodia, y guarda valoraciones en euros en la fecha de cada operación. Menos incidencias significan menos costes y más margen para optimizar.
• Cierre anual y rectificaciones a tiempo: Antes de presentar, revisa compensaciones, criterio de identificación aplicado todo el año y modelos informativos que procedan. Si detectas errores, rectifica de forma proactiva dentro del plazo para minimizar recargos.

¿Qué ocurre si operas con cuentas fondeadas o brokers internacionales?

• Implicaciones fiscales de trabajar con prop firms: Las prop firms aportan capital y reparten beneficios con el trader según acuerdo. Para un residente fiscal en España, esos importes se califican, en función de la habitualidad y medios organizados, como rendimientos de actividad o como ganancias/pérdidas patrimoniales si la operativa es esporádica. La calificación condiciona gastos deducibles y obligaciones formales.
• Responsabilidad tributaria aunque el broker no tenga sede en España: La ubicación del broker no cambia el principio: el residente en España tributa por su renta mundial. Debes declarar los resultados del trading y mantener trazabilidad de órdenes, liquidaciones, movimientos entre wallets y cambios de divisa.
• Cuando darse de alta como autónomo: Si existe habitualidad, organización de medios y ánimo de lucro, la actividad puede tener carácter profesional. En ese caso procede alta en el régimen correspondiente, contabilidad/registro de ingresos y gastos, y cumplimiento de obligaciones fiscales y de Seguridad Social.
• Cómo declarar ingresos de trading profesional desde el extranjero: Convierte todas las operaciones a euros con el tipo de cambio de la fecha. Integra ingresos y gastos según su naturaleza, conserva extractos y justificantes del proveedor extranjero y documenta comisiones y costes operativos.
• Doble imposición y convenios internacionales: Si cobras desde fuera, revisa si existe convenio aplicable para evitar doble imposición. La regla práctica: documentar residencia, retenciones soportadas en origen y acreditar, si procede, el derecho a deducción o exención en España.

Herramientas recomendadas para gestionar tu fiscalidad cripto y trading

Herramientas para calcular impuestos automáticamente

• CoinTracking / Koinly / Accointing: importan transacciones desde múltiples exchanges y wallets, clasifican movimientos (spot, swaps, staking, airdrops, NFTs) y generan informes fiscales. Útiles para consolidar carteras complejas y reducir errores de cálculo.
• Alternativa “ligera”: hojas de cálculo estructuradas por fecha, activo, cantidad, valor en euros, comisión y txid; requieren más disciplina, pero dan control total.

Trackers de portafolio que facilitan reportes

Apps de seguimiento con valoración en tiempo real, alertas y exportación a CSV/Excel. Lo clave: que permitan etiquetar (depósito, retiro, puente, comisión) y conciliar con tus informes fiscales.

Plantillas o scripts para traders

Plantillas de Excel/CSV con validaciones (fechas, pares, tipo de cambio, comisiones) o scripts que limpien duplicados, conviertan a euros y apliquen tu criterio de identificación (p. ej., FIFO). Mantén una bitácora de cambios para auditoría interna.

Asesoramiento experto

Un fiscalista con experiencia cripto ayuda a definir el encaje (inversor vs. actividad económica), compensaciones de pérdidas y obligaciones informativas (tenencia exterior, si procede).

Fuentes oficiales y comunidades

Consulta manuales y notas de la administración tributaria y participa en comunidades profesionales para anticipar cambios y criterios prácticos.

Respuestas clave a dudas frecuentes sobre impuestos por criptomonedas

¿Debo declarar si solo operé con pérdidas?

Sí. Todas las operaciones deben incluirse. Además, las pérdidas correctamente registradas pueden compensar ganancias presentes o futuras dentro de los límites vigentes.

¿Es legal operar en exchanges que no reportan a Hacienda?

La obligación de declarar es del contribuyente, independientemente del proveedor. Debes llevar trazabilidad de órdenes, wallets y valoraciones en euros.

¿Qué hago si mi actividad es DeFi y no tengo reporte oficial?

Construye tu libro mayor: fecha y hora, contrato/POOL, wallets origen/destino, hash de la transacción, concepto (permuta, liquidity, claim, unstake), valor en euros y comisiones. Sin ese registro no podrás acreditar resultados.

¿Hacienda puede rastrear wallets sin KYC?

La trazabilidad en blockchain existe. Aunque la vinculación identitaria sea más compleja, las autoridades pueden reconstruir flujos. Actúa pensando en una posible comprobación: orden, soportes y conversión a euros en la fecha de cada operación.

¿Qué implica usar cripto fuera del sistema bancario?

No exime de obligaciones fiscales. Pagar con cripto, permutar entre activos o recibir recompensas puede generar rendimientos o ganancias/pérdidas que debes integrar en tu IRPF y, en su caso, informar si superas umbrales de tenencia exterior.